Ejercicios: Frontera eficiente, CAPM e indicadores de desempeño¶
Resolver este taller con el archivo
Datos ejercicio Teoría de portafolios.csv
.
Utilice tasa libre de riesgo de 5,5% E.A.
PRIMERA PARTE¶
Rendimientos esperado de cada acción continuos mensuales¶
CNEC: 1.007131e-02
BVC: 2.118700e-03
BOGOTA: -9.636595e-04
PFDAVVNDA: 1.326436e-05
Rendimiento esperado continuo mensual del mercado¶
-0.0033525069912824
Volatilidad de cada acción mensual¶
CNEC: 0.07785916
BVC: 0.06129406
BOGOTA: 0.05054781
PFDAVVNDA: 0.07298923
Volatilidad del mercado¶
0.0564108951765092
SEGUNDA PARTE¶
Proporciones portafolio de mínima varianza¶
portafolio_minima_varianza = c(0.1675, 0.3309, 0.4975, 0.0041)
Rendimiento esperado mensual portafolio de mínima varianza¶
0.00190865660957934
Volatilidad mensual portafolio de mínima varianza¶
0.0382094644885987
Indicador de diversificación portafolio de mínima varianza¶
0.854545559963839
Proporciones portafolio tangente¶
portafolio_tangente = c(0.8253, 0.1747, 0, 0)
Rendimiento esperado mensual portafolio tangente¶
0.00868199170694267
Volatilidad mensual portafolio tangente¶
0.066245461455453
Indicador de diversificación portafolio tangente¶
0.523938708831851
TERCERA PARTE¶
Beta de cada acción¶
CNEC: 0.2868795
BVC: 0.3483531
BOGOTA: 0.6082726
PFDAVVNDA: 1.1805136
Correlación de cada acción con el mercado¶
CNEC: 0.1881048
BVC: 0.2988960
BOGOTA: 0.6409658
PFDAVVNDA: 0.8886090
Rendimientos esperados de cada acción anualizados¶
CNEC: 0.1208557586
BVC: 0.0254244015
BOGOTA: -0.0115639142
PFDAVVNDA: 0.0001591723
Volatiliades de cada acción anualizadas¶
CNEC: 0.2697120
BVC: 0.2123289
BOGOTA: 0.1751027
PFDAVVNDA: 0.2528421
Rendimiento esperado del mercado anualizado¶
-0.0402300838953888
Beta portafolio de mínima varianza¶
0.470778065070764
CAPM anualizado portafolio de mínima varianza¶
0.00939550721734154
Beta portafolio tangente¶
0.297618898470248
CAPM anualizado portafolio tangente¶
0.025632789597346
CUARTA PARTE¶
Indicadores de desempeño anualizado portafolio de mínima varianza¶
* Ratio de Sharpe:
-0.231463794995356
* Ratio de Treynor:
-0.065077134824607
* Alfa de Jensen:
0.0135083720976105
Indicadores de desempeño portafolio tangente¶
* Ratio de Sharpe:
0.220685509228509
* Ratio de Treynor:
0.170161014020233
* Alfa de Jensen:
0.078551110885966
QUINTA PARTE: Portafolio específico¶
Analizar con los indicadores de desempeño anualizados el siguiente portafolio de inversión:
Proporciones de inversión:
CNEC: 40%.
BVC: 30%.
BOGOTA: 10%.
PFDAVVNDA: 20%.
Rendimiento esperado anualizado portafolio específico¶
0.0548450669169162
Volatilidad anualizada portafolio específico¶
0.153678441716471
Beta portafolio específico¶
0.516187685332373
CAPM portafolio específico¶
0.00513740848984204
Indicadores de desempeño anualizado portafolio específico¶
* Ratio de Sharpe:
0.00848720207153599
* Ratio de Treynor:
0.00252679408275037
* Alfa de Jensen:
0.0497076584270742